从这个帖子里引申的思想做ST股策略，17年至今年化53.36%的极简ST策略（附定义），因为感觉按市值因子从大到小排序的话，市值加权应该比等权更有效，所以分别用模型1、2进行回测。发现在模型1在2015-2018年发生较大回撤，而模型2（有跌停不买+涨停不卖的条件+排名名次大于等于5轮出）相对平稳，请问这种最可能的解释是什么？是排名名次有容量导致的差别么？

ST板块能否加上区分ST与*ST的功能？想看看*ST是否有价值。

图1，模型1回测曲线

图2，模型2回测曲线